Что такое дивиденды | Простыми словами
Что такое дивиденды, с этой формой прибыли от инвестиций знаком каждый финансист, но многие люди имеющие акции не знают про них ничего, а ведь это пассивный источник дополнительной прибыли.
Рынок инвестиций имеет несколько инструментов получения прибыли, среди популярных ─ вложение денег в предпринимательскую деятельность компании, а затем по отчетам за период времени получить с них причитающиеся дивиденды. Вложенные средства в производство или действия компании подтверждаются ценными бумагами, акциями или к ним приравненными документами, что показывает право инвестора на часть прибыли от работы предприятия.
Что такое дивиденды — определение
Что такое дивиденды, как понять это выражение, ─ а это не что иное, как часть прибыли предприятия имеющего акции и по ним выплачиваются деньги акционерам. Простым языком владелец акций крупных компаний имеет право получить часть прибыли (дивиденды) по акциям этой компании, но всегда есть нюансы, это:
-
Крупные компании выплачивают дивиденды по результатам определенного временного периода не всегда.
-
Важно для инвестора, он же владелец акций, это показатель роста прибыли, положительного потенциала компании.
-
Динамика роста определяет высокую степень доходности предприятия, а это значительно лучше получения промежуточных премий.
Специалистами рассматривались крупные акционерные предприятия России, и было выяснено, что отличие между размерами дивидендов и стоимости акций составляет от 2% до 6%, что является незначительной величиной.
Премии инвесторам (дивиденды), по мнению экспертов, выше у предприятий нефтяного бизнеса, это: ТНК, ТАТНЕФТЬ, Башнефть, другие компании. Существует рекомендация, что для большинства акционеров, не имеющих права голосовать на общем собрании (миноритарные акционеры), желательно для получения высоких дивидендов покупать привилегированные акции, по ним премиальные выплаты намного выше, хотя стоимость их ниже.
Специалисты показывают простой схемой, что такое дивиденды, это:
-
когда открывается предпринимательское дело и есть уставной и резервный капитал;
-
в производство учредителями компании вкладываются средства, а взамен инвестор получает имущественную долю и часть будущего дохода;
-
они отражаются акциями или другими документами, приравненными к ценным бумагам.
На основании документов и оговоренного отчетного периода, это может быть квартал, полугодие, год, владельцы акций получают свою долю прибыли, что и называется дивидендами.
Какие выплаты бывают
Рассматривая вопрос, что такое дивиденды, простыми словами ─ часть прибыли за установленный период времени компании, которую получает акционер.
Существуют разные виды выплат, это обуславливается оговоренным временным периодом, они могут быть, это:
-
каждый квартал – 4 раза в год;
-
ежегодные начисления – 1 раз за 12 месяцев.
Когда предпринимательская деятельность основывается на коллективном владении предприятием, в них каждый год проводятся начисление дивидендов, а в акционерных предприятиях: «ОАО», «ЗАО», могут быть квартальные премии для акционеров. Для «ООО» и их акционеров начисления дивидендов по закону России может проводиться не чаще чем раз в год.
Необходимо отметить, что премиальные выплаты (дивиденды) подразделяются на привилегированные и обычные начисления, отличие между ними в том, что привилегированные начисления, это фиксированная ставка, которая определяется процентом от цены акции компании, и они считаются первоочередными выплатами.
Обычные начисления премий по акциям зависят только от прибыли производства компании за определенный временной период, они могут колебаться, быть высокими премиями или низкими выплатами.
Как получают дивиденды
Что такое дивиденды, это ─ премия акционерам за их вложения денег в производство, а как ее получают, здесь, по мнению специалистов, есть свои нюансы, это:
-
для получения дивидендов можно не являться держателем акций компании весь оговоренный временной период, можно быть акционером на момент закрытия списка акционеров компании;
-
момент закрытия реестра определяет совет директоров компании, он так же определяет дату, когда будет проводиться общее собрание держателей акций;
-
важно учитывать, что список акционеров принимающих участие в собрании и реестр должны составляться одними людьми, реестр в принятой практике закрывается весной текущего года, а собрание проводят в летний период.
Финансовые эксперты предупреждают держателей акций, что покупая их за день до закрытия реестра (сохраняется право на дивиденды), и затем продать их после закрытия, много не заработаешь, так как стоимость акций на рынке падает пропорционально величине премий по ним, в этот период.
Частным инвесторам дивиденды выплачиваются следующим образом, это:
-
перечислением денег на брокерский счет;
-
денежным переводом на счет в банке.
Как определяется величина премий
Что такое дивиденды, определение величины премий интересует многих частных инвесторов, по какой ставке производится начисления, а именно:
-
каждое акционерное производство самостоятельно исчисляет величину премиальных выплат за оговоренный период времени;
-
это проводится после уплаты всех необходимых трат и налоговых отчислений, из размера чистого дохода компании;
-
на общем собрании принимается решение о распределении чистой прибыли, по доле участия акционеров владения акциями;
-
когда на собрании принимается решение о том, что прибыль направляется для развития производства, определяется, что выплата дивидендов равна «0».
Какой размер премий и решение об их выплате принимается только на общем собрании держателей акций или долевом владении предпринимательским производством, единолично руководитель компании или предприятия определить размер премиальных выплат не имеет право.
Какой порядок премиального распределения
Что такое дивиденды, и как их выплачивают, как они распределяются, именно эти вопросы интересуют акционеров компаний и предприятий, понимая, что проводя инвестиции подтвержденные акциями, они вложили средства в стабильный, приносящий периодическую прибыль бизнес.
Экспертами рассматривается простая и понятная всем схема распределения прибыли компании, это:
-
на общем собрании владельцев предприятия или акционеров оглашается чистая прибыль компании (предприятия), за оговоренный временной промежуток, полученная за предпринимательскую деятельность организации;
-
из этой суммы происходит определение размера премиальных выплат для акционеров, она может быть использована вся или частично, часть на развитие, часть на премии;
-
в зависимости, сколько процентов акций на руках у акционера ему через бухгалтерию начисляется положенная ему премия из определенной на общем собрании суммы выплат на дивиденды;
-
первыми получают премиальные начисления владельцы привилегированных акций, затем остаток распределяется между другими акционерами.
Единолично и на решении собрании акционеров не может измениться размер премиальных начислений, он определяется из количества акций в руках каждого акционера и ему причитающихся выплат.
В какие сроки проводятся выплаты
Рассматривая вопрос, что такое дивиденды, пример выплаты, и в какие сроки, необходимо отметить, что это решается на первичном собрании акционеров или прописанным графиком в уставе компании. В том случае если нет утвержденного графика, то по законам России дивиденды должны выплачиваться учредителям коллективного производства 1 раз за два месяца, статья №28 акта РФ от 1998 года ФЗ №14. В течение года акционер получает 6 раз начисленные ему премиальные суммы (дивиденды). Сумма начислений определяется из чистого дохода после всех отчислений. Принято проводить отчисления дивидендов по оговоренному на собрании временному интервалу, за 12 месяцев. В том случае, когда акционеру «забыли» начислить полагающиеся ему премиальные выплаты, он может через суд взыскать их в течение трех лет.
Есть и ограничения для выплаты премиального вознаграждения акционерам, это:
-
если уставной капитал компании, общества не подтвержден оплатой в полном размере;
-
когда компания в процессе банкротства;
-
если выплата премиальных начислений может привести к ухудшению финансового состояния компании по основным обязательствам;
-
если стоимость активов акционерного общества меньше суммы денег в резервном и уставном фонде.
Руководитель предприятия имеющего акционерную форму собственности несет от административной до уголовной ответственности наказание, если по его вине происходит задержка премиальных выплат, а также изменения в размере дивидендов.
Какие нужны условия для стабильного получения дивидендов
Каждое предприятие или компания с акционерной формой собственности должна выполнить ряд условий для правомерных и обоснованных премиальных выплат, а именно:
-
иметь за оговоренный в уставе отчетный период чистый доход от предпринимательской деятельности;
-
уставной капитал должен быть оплачен до решения собрания о выплате премиальных сумм акционерам;
-
чистые активы компании должны быть больше уставного капитала.
Общая сумма премиальных выплат не может быть больше, чем озвученная сумма на акционерном собрании.
Какие дивиденды для акционеров «ООО»
Рассматривая вопрос, что такое дивиденды в ООО, нельзя не отметить особенности премиальных выплат в обществах имеющих ограниченную ответственность. Любая организация предпринимательской деятельности делается с целью получения дохода и развития бизнеса.
Когда форма деятельности индивидуальное предпринимательство, его участник имеет право в полной мере распоряжаться прибылью, а в обществе с ограниченной ответственностью только в случае вознаграждения за труд или дивидендов, но только в том случае, когда деятельность этой формы собственности проводилась в течение года успешно.
Для формы собственности «ООО» есть варианты, когда распределять премиальные вознаграждения нельзя, это:
-
деятельность общества принесло убытки;
-
нельзя считать в премиальные выплаты, полученные банковские займы;
-
нельзя распределять дивиденды, когда есть действующие задолженности за прошлую деятельность общества;
-
а также когда не оплачен в полном объеме уставной капитал общества;
-
когда есть все признаки банкротства предприятия с формой собственностью «ООО».
Чистые активы общества играют значительную роль для выплаты дивидендов, которые определяются разницей всех активов организации и всех ее пассивов, которые отражает бухгалтерский баланс.
В статье №28 организации «ООО» прописано, что по решению собрания и прописанном в уставе предприятии графике премиальные выплаты могут проводиться квартально, через шесть месяцев или через год. Промежуточные выплаты, это те которые выплачиваются не за оговоренный период времени.
За год по документам отчетности деятельность общества может быть убыточной, но акционеры получали промежуточные премиальные выплаты, в таком случае они считаются не дивидендами, а обыкновенными выплатами физическим лицам на которые надо будет сделать страховые начисления. В этом случае надо будет менять и отчетность, по этой причине квартальные премиальные есть смысл распределять только тогда, когда есть стабильность в доходе «ООО».
Налоговый сбор
Избегая двойного обложения налогом премиальных выплат, их проводят только тогда, когда все налоговые отчисления компанией проведены, а налоги с дивидендов оплачивает самостоятельно акционер. Для упрощения схемы налоговых отчислений по дивидендам акционеров компания или предприятие выступает в роли налогового агента и сразу взимает с акционера получающего премиальные начисления налог на дивиденды.
Стандартной ставкой для исчисления налогового сбора с дивидендов считается 9 процентов от получаемой суммы, ее сразу отнимают в бухгалтерии перед переводом премиальной выплаты. Существует и «0» процентная ставка налогового сбора на дивиденды, когда человек владеет акциями компании более или равной 50%, на протяжении всего года за который начисляются премиальные выплаты.
Получение акционерами премиальных выплат по итогам работы компании говорит о ее успешном бизнесе. Необходимо отметить, что не все инвесторские выплаты считаются дивидендами, к ним нельзя относить: денежные компенсации, возвратные деньги, которые брались на организацию предприятия или компании, выкуп акций по номинальной стоимости компанией у акционеров. Дивиденды, это выплаты по итогам работы предприятия и распределены в зависимости от количества акций на руках акционера.